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一農(nóng)商行資本充足率為負(fù) 爆雷的不只有網(wǎng)貸(P2P)

  • 2018年7月16日 GuoMeng來(lái)源:證券時(shí)報(bào) 250 8
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繼貴陽(yáng)農(nóng)商行、山東鄒平農(nóng)商行之后,又一家不良高企的農(nóng)商行出現(xiàn)了——河南修武農(nóng)商行,其2017年不良貸款率為20.74%,資本充足率跌到了-0.75%,撥備覆蓋率僅43.44%。

資本充足率為負(fù)

眼下爆雷的不只有網(wǎng)貸(P2P),還有最近密集發(fā)布的多家農(nóng)商行的2017年年報(bào)。

繼貴陽(yáng)農(nóng)商行、山東鄒平農(nóng)商行之后,又一家不良高企的農(nóng)商行出現(xiàn)了——河南修武農(nóng)商行,其2017年不良貸款率為20.74%,資本充足率跌到了-0.75%,撥備覆蓋率僅43.44%。

按照監(jiān)管要求,農(nóng)商行的資本充足率不得低于10.5%,不良貸款率不應(yīng)高于5%。撥備覆蓋率方面,今年2月,原銀監(jiān)會(huì)下發(fā)《關(guān)于調(diào)整商業(yè)銀行貸款損失準(zhǔn)備監(jiān)管要求的通知》,撥備覆蓋率監(jiān)管要求由150%調(diào)整為120%~150%,即最低要求為120%。

這意味著,河南修武農(nóng)商行的資本充足率、不良貸款率和撥備覆蓋率全部偏離合理范圍。

除了貴陽(yáng)農(nóng)商行和河南修武農(nóng)商行,山東也有2家農(nóng)商行被曝不良率高企。

7月10日,評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)將山東鄒平農(nóng)商行主體評(píng)級(jí)下調(diào)至A+,評(píng)級(jí)展望為負(fù)面。理由是:跟蹤期內(nèi)區(qū)域信用風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)暴露,鄒平農(nóng)商行不良貸款大幅攀升,撥備覆蓋率低于監(jiān)管要求,資產(chǎn)質(zhì)量明顯下行等。

截至2017年末,鄒平農(nóng)商行不良貸款率為9.28%,相比2016年末上升6.85個(gè)百分點(diǎn);撥備覆蓋率由215.30%下降至59.28%;資本充足率從2016年末的11.73%下降至7.12%。

山東壽光農(nóng)商行的2017年年報(bào)則被該行聘請(qǐng)的審計(jì)機(jī)構(gòu)出具了保留意見(jiàn)。會(huì)計(jì)師事務(wù)所認(rèn)為,壽光農(nóng)商行若按照會(huì)計(jì)政策計(jì)提相關(guān)減值準(zhǔn)備,2017年度凈利潤(rùn)將減少7.53億元,而該行2017年凈利潤(rùn)僅為6569.98萬(wàn)元。這意味著,如果按照規(guī)定的會(huì)計(jì)政策計(jì)提發(fā)放貸款和墊款損失準(zhǔn)備及抵債資產(chǎn)減值準(zhǔn)備,壽光農(nóng)商行將大幅虧損6.87億元。

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,近期農(nóng)商行不良風(fēng)險(xiǎn)集中暴露,與當(dāng)下推進(jìn)存量風(fēng)險(xiǎn)暴露、不良貸款確認(rèn)趨嚴(yán)的監(jiān)管環(huán)境分不開(kāi),后續(xù)不排除一些小型區(qū)域性銀行的問(wèn)題資產(chǎn)將繼續(xù)大幅暴露的可能。

證券時(shí)報(bào)記者注意到,除了7月曝出的貴陽(yáng)農(nóng)商行和鄒平農(nóng)商行評(píng)級(jí)遭遇下調(diào),此前還有吉林蛟河農(nóng)商行、丹東銀行和山東廣饒農(nóng)商行因不良率上升而評(píng)級(jí)下調(diào)。

“這些銀行暴露的風(fēng)險(xiǎn)總體還是存量隱藏的風(fēng)險(xiǎn),由于監(jiān)管強(qiáng)化,要求貸款分類(lèi)和真實(shí)反映,因此存量風(fēng)險(xiǎn)浮現(xiàn)到賬面上,是個(gè)別現(xiàn)象,不能夸大為農(nóng)商行整個(gè)群體面臨的問(wèn)題。”國(guó)家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室副主任曾剛接受證券時(shí)報(bào)記者采訪(fǎng)時(shí)表示。

監(jiān)管層面,今年1月5日,原銀監(jiān)會(huì)發(fā)布《商業(yè)銀行大額風(fēng)險(xiǎn)暴露管理辦法(征求意見(jiàn)稿)》,3月30日,銀保監(jiān)會(huì)農(nóng)村金融部發(fā)布了《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)大額風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)和防控的通知》,將之前意見(jiàn)稿監(jiān)管要求開(kāi)始落實(shí)到農(nóng)村中小銀行。

中信建投(9.870, 0.00, 0.00%)銀行分析師楊榮表示,將意見(jiàn)稿監(jiān)管要求率先落地農(nóng)商行,推斷銀保監(jiān)會(huì)認(rèn)為農(nóng)村中小銀行這塊業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高,從而從資本的角度對(duì)其單一客戶(hù)風(fēng)險(xiǎn)敞口展開(kāi)監(jiān)管,約束力較強(qiáng)。

“農(nóng)商行大多是農(nóng)信社改制而來(lái),沿襲了農(nóng)信社不少陋習(xí),一些地方分行的信貸審批權(quán)限太大、總行的指導(dǎo)政策不明確、業(yè)務(wù)監(jiān)督不到位等內(nèi)部問(wèn)題較多?!币患椅鞑可鲜秀y行戰(zhàn)略研究部人士對(duì)證券時(shí)報(bào)記者表示。

天風(fēng)證券分析師廖志明在研究報(bào)告中表示,我國(guó)農(nóng)商行由農(nóng)信社改制而來(lái),相比上市銀行,農(nóng)商行普遍公司治理水平較低,不良認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)較松,因而受不良監(jiān)管趨嚴(yán)影響較大。

“自2017年初以來(lái),受不良認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)趨嚴(yán)等影響,農(nóng)商行整體不良率由2016年第四季度的2.49%大幅上升至2018年第一季度的3.26%,與同時(shí)期商業(yè)銀行不良貸款率穩(wěn)定走勢(shì)分化較大?!绷沃久鞣Q(chēng)。

曾剛認(rèn)為,幾家農(nóng)商行暴露出風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題,并不能延展到整個(gè)農(nóng)商行群體,“農(nóng)商行和農(nóng)信社數(shù)量高達(dá)2000多家,這些暴露風(fēng)險(xiǎn)的銀行數(shù)量占比很小,是個(gè)案現(xiàn)象”。

“但風(fēng)險(xiǎn)更高并不一定是壞事,不影響其盈利水平,比如農(nóng)商行的議價(jià)能力較強(qiáng),目前凈息差遠(yuǎn)高于部分股份銀行,有不少農(nóng)商行凈息差達(dá)到2%~3%,而一些股份行的凈息差水平不到1%了。”一名與曾剛持相同意見(jiàn)的券商銀行業(yè)分析師指出,假如能夠給風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)確定價(jià)并做好風(fēng)險(xiǎn)管理,農(nóng)商行可以用定價(jià)去覆蓋風(fēng)險(xiǎn)。

曾剛建議,對(duì)于已經(jīng)出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的農(nóng)商行,需要對(duì)存量風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)進(jìn)行清收,同時(shí)加快不良資產(chǎn)的核銷(xiāo),將資產(chǎn)負(fù)債表清理干凈。同時(shí),在資本充足率下降到監(jiān)管要求之下時(shí),需要盡快補(bǔ)充資本金。

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