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2023半導體市場現(xiàn)狀與行業(yè)潛在市場空間分析

據(jù)世界半導體貿(mào)易統(tǒng)計協(xié)會(WSTS)預測,今年全球半導體銷售額預估將達5151億美元,下降10.3%,但隨著強勁的復蘇,2024年可望回升至5760億美元,增長11.8%,有望創(chuàng)下歷史新高紀錄。

未來半導體行業(yè)市場前景機會在哪?

據(jù)世界半導體貿(mào)易統(tǒng)計協(xié)會(WSTS)預測,今年全球半導體銷售額預估將達5151億美元,下降10.3%,但隨著強勁的復蘇,2024年可望回升至5760億美元,增長11.8%,有望創(chuàng)下歷史新高紀錄。

半導體行業(yè)正開啟“超精細”(Ultra-Fine)競賽,臺積電、三星和英特爾正在布局。

臺積電:

臺積電作為全球排名第一的代工企業(yè),已著手開發(fā) 2 納米工藝,鞏固其代工的地位,也進一步拉開和其它競爭對手的差距。

臺積電已派遣大約 1000 名研發(fā)人員入駐新竹科學園區(qū),建設(shè)“Fab 20”,為蘋果和英偉達試產(chǎn) 2nm 工藝產(chǎn)品。

三星:

三星電子于 2022 年 6 月宣布使用全能柵極 (GAA) 工藝量產(chǎn) 3 納米芯片,比臺積電早了 6 個月。

三星電子 DS 部門總裁、三星電子 DS 部門總裁 Kyung Kye-hyun 于 5 月初在大田 KAIST 的一次演講中表示,從 2 納米工藝開始,追趕臺積電的技術(shù)優(yōu)勢。

英特爾:

英特爾計劃在 2024 年下半年改進代工廠,制造 1.8 納米范圍的芯片。今年 3 月,該公司制定了一項計劃,通過與 ARM 建立合作伙伴關(guān)系,使用 1.8 納米工藝開發(fā)下一代移動片上系統(tǒng)(SoC)。

2023半導體市場現(xiàn)狀與行業(yè)潛在市場空間分析

中國半導體行業(yè)實現(xiàn)0到1的跨越后,1到n的時間可能會拉得非常長,現(xiàn)在還處在早期階段。以數(shù)字化轉(zhuǎn)型驅(qū)動生產(chǎn)方式變革,以5G、大數(shù)據(jù)、人工智能等新一代信息技術(shù)推動能源資源、環(huán)境管理水平不斷提升。目前全國各地興建的晶圓廠至少有數(shù)百家,真正從事先進半導體生產(chǎn)的并不多,目前看成熟工藝產(chǎn)線暫時不會受到影響,具備先進工藝生產(chǎn)能力企業(yè)的擴產(chǎn)會受到一定影響,國內(nèi)約有4-5家,每家企業(yè)有不止一條先進半導體產(chǎn)線。

半導體技術(shù)引進階段。這個階段我國鼓勵引進外資,同時引進國外設(shè)備以提高半導體相關(guān)產(chǎn)品生產(chǎn)來,同時積極學習國外先進半導體生產(chǎn)制造技術(shù)。中國在發(fā)展自有芯片設(shè)計上終于有了較為明顯的突破,不少中國設(shè)備廠已經(jīng)擺脫追趕者的角色,成為了全球半導體設(shè)備的領(lǐng)先者之一,如北方華創(chuàng)、至純科技、精測電子、長川科技、中微半導體、上海微電子、盛美半導體等。

2023年年初至4月28日,半導體(申萬)指數(shù)上漲4.36%,跑贏滬深300指數(shù)0.29pct,跑輸電子行業(yè)2.48pct。子行業(yè)中,半導體設(shè)備(+36.18%)、半導體材料(+12.86%)、集成電路封測(+12.19%)漲幅居前;模擬芯片設(shè)計(-10.82%)、分立器件(-6.72%)、數(shù)字芯片設(shè)計(+2.31%)漲跌幅靠后。估值方面,截至4月28日半導體(申萬)指數(shù)的PE(TTM)為46.16x,處于2019年以來的26.41%分位。

其中,賽微電子、偉測科技、格利爾、樂鑫科技、思特威位列板塊漲幅前五位,漲幅分別為13.55%、7.53%、7.26%、6.93%、6.40%。

半導體產(chǎn)業(yè)協(xié)會的數(shù)據(jù)也顯示,全球半導體產(chǎn)業(yè)的銷售額,在4月份同比仍在大幅下滑,已降至400億美元,明顯低于去年同期的509億美元,同比下滑21.6%。不過,半導體產(chǎn)業(yè)協(xié)會的報告也顯示,4月份全球半導體產(chǎn)業(yè)的銷售額,環(huán)比略有增長,較3月份的398億美元增長0.3%。

全球半導體市場目前仍處在周期性低迷中,但銷售額已連續(xù)兩個月環(huán)比增長,可能預示著未來幾個月的持續(xù)反彈。從半導體產(chǎn)業(yè)協(xié)會的數(shù)據(jù)來看,在4月份,歐洲、美洲、亞太及其他市場半導體的銷售額,環(huán)比均有下滑,美洲、亞太及其他市場的銷售額,同比則是下滑超過20%。

二極管及類似半導體器件出口數(shù)量分析

圖表:二極管及類似半導體器件出口數(shù)量(萬個)

來源:中研研究院 國家統(tǒng)計局

二極管及類似半導體器件出口金額分析

圖表:二極管及類似半導體器件出口金額(百萬美元)

來源:中研研究院 國家統(tǒng)計局

在芯片產(chǎn)業(yè)鏈中,上游為半導體材料及半導體設(shè)備;中游為芯片設(shè)計、晶圓制造、封裝測試;下游應用領(lǐng)域有汽車、計算機、制造業(yè)、安防、通信、消費電子、工業(yè)、軍工等。芯片設(shè)計、封裝測試、晶圓制造是芯片產(chǎn)業(yè)三大核心環(huán)節(jié),在我國芯片市場中,芯片設(shè)計是最大的子市場,占整體的39.6%,其次為封裝測試,占比32%,晶圓制造占比28.5%。

近年來,我國芯片封測企業(yè)通過海外并購快速積累先進封裝技術(shù),芯片封裝技術(shù)取得進步,自給率逐漸提升,其中國內(nèi)封測龍頭企業(yè)江蘇長電進入全球前三,市占率達14.0%。但先進封裝產(chǎn)品的營收在總營收的占比與中國臺灣及美國封測巨頭企業(yè)存在一定差距。

中國是世界最大的半導體市場,也是日本半導體產(chǎn)業(yè)最大出口市場,日本半導體優(yōu)勢在于生產(chǎn)設(shè)備和原材料,每年對華出口額超過100億美元。

半導體設(shè)備企業(yè)合計實現(xiàn)營業(yè)收入376億元,同比增長53%,對應半導體設(shè)備市場整體國產(chǎn)化率約22%。細分領(lǐng)域來看,國產(chǎn)半導體設(shè)備企業(yè)在清洗、熱處理、CMP、刻蝕設(shè)備等領(lǐng)域已取得一定市場份額。然而,對于光刻、測量/檢測、涂膠顯影、離子注入設(shè)備等領(lǐng)域,預估2022年國產(chǎn)化率仍低于10%,國產(chǎn)替代空間較大。

國際半導體產(chǎn)業(yè)協(xié)會預計,2024年全球晶圓廠設(shè)備支出約920億美元,同比增長21%。上述晶圓廠人士稱,按照產(chǎn)業(yè)規(guī)律,明年晶圓廠會走入一個擴產(chǎn)周期,對半導體設(shè)備的需求也會增長。

半導體產(chǎn)業(yè)動態(tài)市盈率分析

我國出臺半導體相關(guān)優(yōu)惠稅收政策,進一步促進國內(nèi)相關(guān)企業(yè)的發(fā)展。由此,國內(nèi)半導體相關(guān)企業(yè)數(shù)量明顯出現(xiàn)增長。截至2021年12月,國內(nèi)芯片設(shè)計企業(yè)已經(jīng)由2020年的2218家增長了592家,達到了2810家,半導體行業(yè)同比增長26.7%。

半導體動態(tài)市盈率看,11月半導體及元件行業(yè)128家企業(yè)中有30家上市半導體企業(yè)動態(tài)市盈率高于100,占比23.44%,其中10家企業(yè)動態(tài)市盈率高于200,動態(tài)市盈率最高的滬硅產(chǎn)業(yè)-U更是達到了547.7,在全球半導體短缺的情況下,不排除存在一定的投機性泡沫。

未來幾年,半導體公司將在全球價值鏈中扮演更加重要的角色。半導體市場在居家辦公學習、遠程會議等需求驅(qū)動下,逆勢增長,在需求旺盛的驅(qū)動下,全球半導體市場保持高速增長態(tài)勢,2021年半導體行業(yè)的市場規(guī)模達到12829億元,同比增長15.97%。

中研研究院出版的半導體行業(yè)圖表預覽

圖表:2023-2028年中國半導體行業(yè)供給預測

圖表:2023-2028年中國半導體行業(yè)需求預測

圖表:2023-2028年中國半導體行業(yè)需求量預測

圖表:2023-2028年中國半導體行業(yè)市場規(guī)模預測

圖表:2023-2028年全球半導體行業(yè)市場規(guī)模及增速預測

隨著半導體行業(yè)競爭的不斷加劇,大型企業(yè)間并購整合與資本運作日趨頻繁,國內(nèi)外優(yōu)秀的半導體企業(yè)愈來愈重視對行業(yè)市場的分析研究,特別是對當前市場環(huán)境和客戶需求趨勢變化的深入研究,以期提前占領(lǐng)市場,取得先發(fā)優(yōu)勢。

如果半導體企業(yè)想抓住機遇,并在合適的時間和地點發(fā)揮最佳作用,半導體行業(yè)的報告包含大量的數(shù)據(jù)、深入分析、專業(yè)方法和價值洞察,可以幫助您更好地了解行業(yè)的趨勢、風險和機遇。在未來的競爭中擁有正確的洞察力,就有可能在適當?shù)臅r間和地點獲得領(lǐng)先優(yōu)勢。

半導體市場調(diào)研如何?更多行業(yè)具體詳情可以點擊查看中研普華產(chǎn)業(yè)研究院的報告《2023-2028年中國半導體行業(yè)發(fā)展前景戰(zhàn)略及投資風險預測分析報告》。

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